Что такое план бюджета и анализ фактов (BDR, BBL и BDDS)? Как подготовиться к плановому анализу? На что следует обратить внимание при анализе отклонений? Как проводить факторный анализ отклонений?
Планомерный анализ финансового плана представляет собой сопоставление плановых и фактических показателей финансового бюджета и выявление причин отклонений. Обычно подробный анализ исполнения общего (основного) бюджета проводится не чаще одного раза в квартал. Более частый анализ позволяет увидеть случайные отклонения, но не позволит определить, насколько постоянны некоторые устойчивые тренды (выявить системные отклонения). Однако, если речь идет о таких бюджетах, как бюджет движения денежных средств (БДДС) и график платежей, то целесообразно проводить анализ отклонений ежемесячно, а по наиболее важным статьям расходов ежедневно во избежание «кассовых разрывов».» и более высокий риск потери ликвидности.
Подробнее об основных видах финансовых бюджетов (BDR, BBL и BDDS) читайте в этой статье.
Подготовка к план-факт анализу
Перед проведением планового анализа (особенно при скользящем планировании) все статьи финансового бюджета следует классифицировать на
- те, по которым отклонения могут повлиять на плановые значения будущих периодов (увеличить их, если образовался профицит средств или уменьшить их, в случае перерасхода),
- и те, чьи прогнозные значения не зависят от реальных в уже закрытом периоде.
См также: Что такое ФАКТОРИНГ?
Это поможет вам вовремя внести коррективы в свой бюджет.
Кроме того, руководитель должен заранее определить, какие статьи неизрасходованных сумм будут перенесены на будущие периоды, а какие нет.
По некоторым позициям (например, канцтовары или ремонт) запланированные в периоде расходы могут быть потрачены не полностью. В таких случаях остаток статьи бюджета часто не распределяется на последующие периоды, а закрывается фактической суммой в отчетном периоде. В то же время следует учитывать, что частые переносы неизрасходованных плановых расходов на другие статьи статей или на другой период могут свидетельствовать о проблемах в процессе бюджетирования. Однако переводы между статьями могут быть необходимы в условиях быстро меняющихся внешних условий (например, макроэкономической ситуации).
Еще одним этапом подготовки к выполнению планового анализа является составление «карты» допустимых отклонений, которая должна быть согласована руководством компании и финансовым подразделением (CFO) и разъяснена специалистам, участвующим в анализе, бюджетный процесс. Желательно иметь четкую градацию отклонений для упрощения контроля. Например, целесообразно ввести такую шкалу (или «вилку»):
- отклонение
- отклонение в пределах 50% (по абсолютной величине) — умеренно значимое отклонение, требующее детального анализа,
- отклонение >50% является очень значительным отклонением, требующим немедленного обоснования и принятия контрмер.
Если в компании действует система финансовых KPI, такую шкалу можно использовать как инструмент для оценки эффективности и качества прогнозов.
Читайте также: Финансовые новости сегодня, 19 июля 2018 г
На что следует обратить внимание при анализе отклонений?
- Анализируя отклонения реальной величины по отношению к плановой, прежде всего оценивают, насколько благоприятно это отклонение (т е увеличивает ли оно операционную прибыль или нет). При незначительных отклонениях немедленный детальный анализ не требуется. Кроме того, незначительные неблагоприятные изменения в одних элементах могут компенсироваться благоприятными изменениями в других. Однако если отклонения обусловлены постоянными факторами, то их кумулятивная сумма будет увеличиваться, что уже требует принятия контрмер.
- Необходимо определить уровни существенности отклонений по конкретным статьям бюджета. Например, критическим может считаться отклонение более чем на 5 или 10 процентов от общей суммы доходов/расходов. Это означает, что если накопленная сумма превышает отклонение фактического показателя от планового на 5 и более процентов, возникает необходимость корректировки бюджета предприятия. Однако пределы существенности отклонений зависят от многих специфических для компании факторов (в первую очередь, отраслевых), а также от этих отклонений от предыдущих периодов.
- Важно обратить внимание на соотношение отклонений: например, увеличение выручки и операционных расходов на один и тот же процент (например, 5%) не является основанием для корректировки бюджета. Однако если операционные расходы выросли в относительном выражении гораздо больше, чем доходы, это возможность провести более детальный анализ причин таких отклонений и принять меры по усилению контроля за использованием оборотных средств. Кроме того, можно анализировать критичность изменения выручки через операционный леверидж (отношение маржинальной прибыли к чистой прибыли): например, если значение левериджа равно 3, а текущая торговая доходность равна 15%, то снижение выручка более чем на 5% является критической (компания будет нести убытки).
- Необходимо обратить пристальное внимание на отклонение тех статей затрат, которые имеют наибольшую долю в структуре бюджета. Например, традиционно расходы на маркетинг имеют высокую долю. Следовательно, будет крайне сложно сформировать бюджет расходов на маркетинг и контролировать его выполнение (на практике в крупных компаниях это могут делать отдельные группы в рамках бюджета или бухгалтерии). Часто при анализе отклонений в затратах на маркетинг проводится дополнительная оценка экономической эффективности рекламных кампаний и их сравнение с плановой.
- Затем необходимо подразделить все негативные отклонения на контролируемые (возникшие под влиянием внешней среды) и неуправляемые (возникшие в результате деятельности компании). При этом, например, важно учитывать изменения отраслевых и макроэкономических показателей (прогноз роста ВВП, потребительского спроса или инфляции). При значительных отклонениях от плановых значений среднеотраслевых увеличивается нагрузка на бюджет и возрастает вероятность существенных отклонений, что может негативно сказаться на эффективности операций.
Как произвести факторный анализ отклонений?
Чтобы понять, повлияло ли отклонение по конкретному пункту положительно или отрицательно на величину прибыли, необходимо:
- отразить фактическую и плановую стоимость каждой статьи в отчете с тем знаком, с которым она влияет на конечный результат (прибыль, если это БДР или чистый денежный поток, если это БДДС);
- показатель отклонения «план-факт» рассчитывают как отношение абсолютного отклонения к бюджетному модулю, то есть рассчитывают «относительное отклонение» (например, в процентах от величины прибыли).
Эти методы преобразуют дисперсионный анализ в факторный анализ и упрощают выявление «плохих» и «хороших» тенденций дисперсии для принятия управленческих решений.
Читайте также: Лучшие курсы обмена валют (доллар, евро) на 15 марта 2020 года
- Проще, чем вы думали: кто готовит раскопки для системы SWIFT04.02.2022
- Москва ограничит процентные ставки по кредитам для промышленников02.04.2022
- Киев хочет арестовать российские активы на $400 млрд04.02.2022
- Путин определил особенности «каникул» по кредитам с плавающей ставкой27.03.2022
- Индия планирует увеличить импорт российского коксующегося угля27.03.2022
- Проще, чем вы думали: кто готовит раскопки для системы SWIFT
- Москва ограничит процентные ставки по кредитам для промышленников
- Киев хочет арестовать российские активы на 400 миллиардов долларов
- Путин определил особенности «каникул» по кредитам с плавающей ставкой
- Индия планирует увеличить импорт российского коксующегося угля